Ubezpieczenia odpowiedzialności cywilnej członków zarządu – dlaczego stają się tak popularne?

Od początku tego roku towarzystwa ubezpieczeń notują nagły wzrost zainteresowania ubezpieczeniami członków zarządu. Skąd ta nagła popularność? Odpowiedź jest bardzo prosta.

Historia ubezpieczeń odpowiedzialności cywilnej członków zarządu

Ubezpieczenia D&O( directors and officers), czyli odpowiedzialności cywilnej członków zarządu pojawiły się w Stanach Zjednoczonych już w latach 30-stych ubiegłego stulecia. Ta data nie jest przypadkowa. Ubezpieczenia członków zarządu pojawiły się jako odpowiedź na roszczenia akcjonariuszy wobec władz bankrutujących wówczas z powodu kryzysu spółek. Od tego czasu polisy tego typu stały się bardzo powszechne w krajach zachodnich.

Historia lubi się powtarzać

Historia już nie raz udowodniła, że nie pozwala o sobie zapomnieć. Według wielu analityków finansowych obecny kryzys jest przynajmniej tak samo głęboki, jeżeli nawet nie bardziej dotkliwy, jak ten z lat 20-stych XX wieku. Polska, gdzie kapitalizm jest jeszcze w porównaniu ze Stanami Zjednoczonymi i Zachodnią Europą bardzo młody, pierwszy raz ma okazję stawić czoła takim zawirowaniom ekonomicznym. Konsekwencje kryzysu gospodarczego mogą mieć bardzo dotkliwe skutki dla zarządzających wieloma przedsiębiorstwami. Szczególnie biorąc pod uwagę straty związane z opcjami walutowymi.

Przed czym chroni ubezpieczenie członków zarządu?  

Ubezpieczenie D&O ma na celu ochronę członków zarządu od skutków ich nieprawidłowego działania. W szczególności dotyczy to:

 nadużycia zaufania,
 działanie na szkodę firmy,
 przekroczenie umocowania,
 złożenie oświadczenia fałszywego lub wprowadzającego w błąd,
 naruszenie praw pracowniczych.

Ubezpieczenie dotyczy także roszczeń inwestorów związanych:

 ze stratami związanymi ze spadkiem wartości akcji,
 ze stratami handlowymi spółki ,
 z błędami w zarządzaniu,
 z błędami w trakcie publicznej emisji akcji,
 z błędami podczas fuzji czy przejęcia,
 z zawinionym zaniżeniem wartości spółki,
 ze sprzedażą aktywów po zaniżonej cenie ,
 ze sporami pracowniczymi.

Z polisy są pokrywane koszty odszkodowania wynikającego z wyroku sądowego lub ugody, koszty obrony oraz postępowania przygotowawczego.

Wbrew pozorom ubezpieczenie członków zarządu nie zabezpiecza tylko majątku osób tworzących organy przedsiębiorstwa. Zgodnie z kodeksem cywilnym to spółka odpowiada za szkody, które powstały z winy swoich organów, w związku z tym ubezpieczenie D&O chroni także majątek firmy.

Trudności z zawarciem umowy

Pomimo wysokiej składki, która wynosi w zależności od towarzystwa ubezpieczeń od kilku tysięcy do ponad miliona złotych, nie zawsze ubezpieczyciele zgadzają się na przyjęcie spółki do ubezpieczenia. W związku z obecną sytuacją i ogromnym prawdopodobieństwem wypłaty odszkodowania taka sytuacja nie powinna nikogo dziwić. W końcu towarzystwa ubezpieczeń nie należą do grona instytucji charytatywnych. Miejmy nadzieję, że sytuacja gospodarcza wkrótce się zmieni na lepsze, a pamięć obecnych czasów utrzyma obecny poziom rozwoju ubezpieczeń odpowiedzialności cywilnej członków zarządu.

Piotr Szostakiewicz